СТРЕС-ТЕСТУВАННЯ ЯК ІНСТРУМЕНТ ДЕРЖАВНОГО АНТИКРИЗОВОГО УПРАВЛІННЯ
Анотація
Стаття присвячена дослідженню стрес-тестування як інструменту державного антикризового управління в умовах зростання економічної невизначеності та посилення впливу зовнішніх шоків на фінансову систему. Метою роботи є обґрунтування можливостей використання стрес-тестування для підвищення стійкості фінансових установ і посилення ефективності державного регулювання. Методологічну основу становлять методи економічного аналізу, сценарного моделювання, порівняльної оцінки та прогнозування, що дозволило дослідити особливості реагування фінансових інститутів на гіпотетичні стресові сценарії та оцінити їхню здатність зберігати стійкість за умов погіршення макроекономічних параметрів. Отримані результати демонструють, що застосування стрес-тестування дає змогу виявляти критичні точки, визначати можливі траєкторії зміни фінансових показників і формувати обґрунтовані управлінські рішення щодо підтримання капіталізації, ліквідності та фінансової стабільності. Практична цінність статті полягає у формуванні інструментарію, який може бути використаний регуляторами та фінансовими установами для раннього діагностування загроз, удосконалення системи ризик-менеджменту та підвищення ефективності антикризової політики.
Посилання
Глушко А. Д., Пантась В. В., Бабенко С. Р. Інформаційна політика в системі забезпечення фінансової безпеки держави. Електронне наукове фахове видання «Ефективна економіка». 2022. № 2. URL: http://www.economy.nayka.com.ua/?op=1&z=10038
Social and Economic Security: Threats and Strengthening Targets. A monograph. E-Sciece space, Warszawa, 2023. 203 p. DOI: https://doi.org/10.54658/ESS.monograph.2023.pp.1-203
Dao, T. H., Pugliese, A., & Ronen, J. Assessing banks’ resilience: A complementary approach to stress testing using fair values from banks’ financial statements. Journal of Business Finance & Accounting. 2023. No. 50(7–8). Р. 1206–1239. DOI: https://doi.org/10.1111/jbfa.12663
Hirtle, B., Kovner, A., Vickery, J., & Bhanot, M. Assessing financial stability: The capital and loss assessment under stress scenarios (CLASS) model. Federal Reserve Bank of New York. Staff Reports. 2015. 95 р. URL: https://www.newyorkfed.org/research/staff_reports/sr663.html
Taskinsoy, J. Stress Testing Financial Systems: Macro and Micro Stress Tests, Basel Standards and Value-at-Risk as Financial Stability Measures. SSRN Electronic Journal. 2022. DOI: https://doi.org/10.2139/ssrn.4032869
Schuermann, T. Stress testing banks. International Journal of Forecasting. 2014. No. 30(3). Р. 717–728. DOI: https://doi.org/10.1016/j.ijforecast.2013.10.003
Onuoha, D. Stress testing bank financial systems: a technological perspective. International Journal of Scientific Advances. 2024. No. 5(2). DOI: https://doi.org/10.51542/ijscia.v5i2.19
Sakib, S. A research on stress testing approach towards evaluating credit risk of a financial institution. 2021. DOI: https://doi.org/10.20944/preprints202110.0119.v1
Khammassi, I., Boufateh, T., Naoui, K., Alrawad, M., & Lutfi, A. The role of stress tests in enhancing bank transparency: a comparative study of islamic and conventional banks. Economics. 2024. No. 12(1). Р. 71–100. DOI: https://doi.org/10.2478/eoik-2024-0003
Ong, L., Maino, R., & Duma, N. Into the Great Unknown: Stress Testing with Weak Data. IMF Working Paper. 2010. Issue 2822. 22 р. DOI: https://doi.org/10.5089/9781455210893.001
Yehorycheva, S., Hlushko, A., & Khudolii, Y. (2023). Issue of Ukrainian financial sector information security. Development Management, 22(4), 45-52. https://doi.org/10.57111/devt/4.2023.45.
Onyshchenko, S., Zhyvylo, Y., Cherviak, A., & Bilko, S. (2023). Determining the patterns of using information protection systems at financial institutions in order to improve the level of financial security. Eastern-European Journal of Enterprise Technologies, 5(13 (125), 65–76. 10.15587/1729-4061.2023.288175
Ramskyi, A., Sobolieva-Tereshchenko, O., & Zharnikova, V. Comparison worldwide and Ukrainian practice of bank stress testing. Management and Entrepreneurship: Trends of Development. 2019. No. 4(10). P. 19-28. DOI: https://doi.org/10.26661/2522-1566/2019-4/10-02
Hlushko, A., & Khudolii, Y. Financial technologies as a factor in the innovative development of the banking system. European Science. 2025. No. 3(sge38-03). P. 19–27. DOI: https://doi.org/10.30890/2709-2313.2025-38-03-026
Стрес-тестування банків України. Дані НБУ. URL: https://bank.gov.ua/admin_uploads/article/Stres-testuvannya_bankiv_19-05-2023.pdf?v=7 (дата звернення: 18.10.2025 р.).
Офіційний сайт Акціонерного товариства «ПУМБ» URL: https://www.pumb.ua (дата звернення: 18.10.2025 р.)
Худолій, Ю., & Глушко, А. Статистичні методи в системі оцінювання фінансової стійкості банківських установ. Соціальний розвиток: економіко-правові проблеми. 2025. № 7-8. DOI: https://doi.org/10.70651/3083-6018/2025.7-8.09
Glushko A. D., Pantas V. V., & Babenko S. R. (2022) Informatsiina polityka v systemi zabezpechennia finansovoi bezpeky derzhavy [Information policy in the system of financial security of the state]. Efficient economy, no. 2. DOI: https://doi.org/10.32702/2307-2105-2022.2.95
Social and Economic Security: Threats and Strengthening Targets. A monograph. E-Sciece space, Warszawa, 2023. 203 p. DOI: https://doi.org/10.54658/ESS.monograph.2023.pp.1-203
Dao T. H., Pugliese A., & Ronen J. (2023) Assessing banks’ resilience: A complementary approach to stress testing using fair values from banks’ financial statements. Journal of Business Finance & Accounting, no. 50(7–8), р. 1206–1239. DOI: https://doi.org/10.1111/jbfa.12663
Hirtle B., Kovner A., Vickery J., & Bhanot M. (2015) Assessing financial stability: The capital and loss assessment under stress scenarios (CLASS) model. Federal Reserve Bank of New York. Staff Reports. 95 р. URL: https://www.newyorkfed.org/research/staff_reports/sr663.html
Taskinsoy J. (2022) Stress Testing Financial Systems: Macro and Micro Stress Tests, Basel Standards and Value-at-Risk as Financial Stability Measures. SSRN Electronic Journal. DOI: https://doi.org/10.2139/ssrn.4032869
Schuermann T. (2014) Stress testing banks. International Journal of Forecasting, no. 30(3), р. 717–728. DOI: https://doi.org/10.1016/j.ijforecast.2013.10.003
Onuoha D. (2024) Stress testing bank financial systems: a technological perspective. International Journal of Scientific Advances, no. 5(2). DOI: https://doi.org/10.51542/ijscia.v5i2.19
Sakib S. (2021) A research on stress testing approach towards evaluating credit risk of a financial institution. DOI: https://doi.org/10.20944/preprints202110.0119.v1
Khammassi I., Boufateh T., Naoui K., Alrawad M., & Lutfi A. (2024) The role of stress tests in enhancing bank transparency: a comparative study of islamic and conventional banks. Economics, no. 12(1), р. 71–100. DOI: https://doi.org/10.2478/eoik-2024-0003
Ong L., Maino R., & Duma N. (2010) Into the Great Unknown: Stress Testing with Weak Data. IMF Working Paper, issue 2822, 22 р. DOI: https://doi.org/10.5089/9781455210893.001
Yehorycheva S., Hlushko A., & Khudolii Y. (2023) Issue of Ukrainian financial sector information security. Development Management, no. 22(4), р. 45-52. DOI: https://doi.org/10.57111/devt/4.2023.45
Onyshchenko S., Zhyvylo Y., Cherviak A., & Bilko S. (2023) Determining the patterns of using information protection systems at financial institutions in order to improve the level of financial security. Eastern-European Journal of Enterprise Technologies, no. 5(13(125), р. 65–76. DOI: https://doi.org/10.15587/1729-4061.2023.288175
Ramskyi A., Sobolieva-Tereshchenko O., & Zharnikova V. (2019) Comparison worldwide and Ukrainian practice of bank stress testing. Management and Entrepreneurship: Trends of Development, no. 4(10), p. 19-28. DOI: https://doi.org/10.26661/2522-1566/2019-4/10-02
Hlushko A., & Khudolii Y. (2025) Financial technologies as a factor in the innovative development of the banking system. European Science, no. 3(sge38-03), p. 19–27. DOI: https://doi.org/10.30890/2709-2313.2025-38-03-026
National Bank of Ukraine (2023) Stress testing of Ukrainian banks. https://bank.gov.ua/admin_uploads/article/Stres-testuvannya_bankiv_19-05-2023.pdf?v=7 (accessed: October 18, 2025)
First Ukrainian International Bank (PUMB). (n.d.). Official website. URL: https://www.pumb.ua (accessed: October 18, 2025)
Khudolii Yu., & Hlushko A. (2025) Statystychni metody v systemi otsiniuvannia finansovoi stiikosti bankivskykh ustanov [Statistical methods in the system of assessing the financial stability of banking institutions]. Social Development: Economic and Legal Issues, no. (7-8). DOI: https://doi.org/10.70651/3083-6018/2025.7-8.09
Авторське право (c) 2026 Ю.С. Худолій, А.Д. Глушко
Ця робота ліцензується відповідно до Creative Commons Attribution 4.0 International License.
